@article{Keller:26140,
      recid = {26140},
      author = {Keller, Wolfgang},
      title = {The Geography and Channels of Diffusion at the World's  Technology Frontier},
      address = {2001},
      number = {879-2016-64163},
      series = {HWWA Discussion Paper 123},
      pages = {51},
      year = {2001},
      abstract = {Convergence in per capita income turns on whether  technological knowledge spillovers are global or local.  Global spillovers favor convergence, while a geographically  limited scope of knowledge diffusion can lead to regional  clusters of countries with persistently different levels of  income per capita. This paper estimates the importance of  geographic distance for technology diffusion, how this  changed over time, and whether international trade, foreign  direct investment, and communication flows serve as  important channels of diffusion. The analysis is based on  examining the productivity effects of R&D expenditures in  the world's seven major industrialized countries between  1970 and 1995. First, I find that the scope of technology  diffusion is severely limited by distance: the geographic  half-life of technology, the distance at which half of the  technology has disappeared, is estimated to be only 1,200  kilometers. Second, technological knowledge has become a  lot more global from the early 1970s to the 1990s. Third, I  estimate that trade patterns account for the majority of  all differences in bilateral technology diffusion, whereas  foreign direct investment and language skills differences  contribute circa 15% each. Lastly, these three channels  together account for almost the entire localization effect  that would otherwise be  attributed to geographic  distance.
Konvergenz beim Pro-Kopf-Einkommen hängt davon  ab, ob technologische Wissensspillover global oder lokal  sind. Während globale Spillover Konvergenz begünstigen,  kann eine geographisch begrenzte Wissensdiffusion zu  regionalen Länderverbünden mit anhaltenden Unterschieden in  der Höhe des Pro-Kopf-Einkommens führen. In der  vorliegenden Arbeit wird geschätzt, welche  Bedeutung  geographische Entfernung für Technologiediffusion hat, wie  sich diese in der Zeit verändert hat und ob internationaler  Handel, ausländische Direktinvestitionen und Kommunikation  wichtige Diffusionswege bilden. Die Analyse basiert auf  einer Untersuchung der Produktivitätseffekte von  FuE-Ausgaben in den sieben  größten Industrieländern der  Welt zwischen 1970 und 1995. Es ergibt sich, erstens, ein  starker Einfluß der Entfernung auf die  Technologiediffusion:  Der geographische Halbwert, gemessen  an der Entfernung, bei der die Technologie sich zur Hälfte  verflüchtigt, wird auf nur 1200 Kilometer geschätzt.  Zweitens ist technologisches Wissen seit den frühen 70er  Jahren deutlich globaler geworden. Drittens werden  Unterschiede in der bilateralen Technologiediffusion  überwiegend dem Handel zugerechnet, wohingegen ausländische  Direktinvestitionen und unterschiedliche Sprachfertigkeiten  jeweils ca. 15% beisteuern. Diese drei Übertragungswege  machen zusammen fast den gesamten Lokalisierungseffekt aus,  der sonst der  geographischen  Entfernung  zugeschrieben  würde.},
      url = {http://ageconsearch.umn.edu/record/26140},
      doi = {https://doi.org/10.22004/ag.econ.26140},
}